Actualidad del Gref v2

EL PRECIO DEL CRÉDITO A PYMES CAE AL MÍNIMO DEL 3% POR LA GUERRA DE LA BANCA

Ex.20-2.

COMPETENCIA BANCARIA: El tipo de interés de los préstamos a estas compañías con menos de 250 empleados baja hasta el 3% a cierre de 2015 y el volumen de nuevas operaciones crece un 12,8%. La dura competencia bancaria puede afectar a la morosidad de los créditos en el futuro. El Banco de España vigila de cerca hace tiempo la política de fijación precios de los bancos. Moody’s advierte del riesgo de que los bancos españoles bajen los estándares de suscripción. S&P subraya que “el efecto de la política de concesión de crédito en un banco se ve a largo plazo”. La morosidad de las pymes desciende al 24%.

LA BANCA BATALLA POR LOS 300.000 MILLONES QUE VENCEN EN DEPÓSITOS

Ex.22-2.

Buscando alternativas: Las entidades financieras ofrecen a sus clientes fondos perfilados para retener el dinero invertido en los depósitos, cuya rentabilidad ha caído hasta el 0,39%.

LA MOROSIDAD CAE CON FUERZA Y SE SITÚA EN EL 10,1%

Ex.19-2.

La morosidad de las entidades financieras bajó con fuerza en 2015, al pasar del 13,6% en enero al 10,1% con el que cerró diciembre, después de bajar 21 puntos básicos respecto al mes anterior.

En los doce meses del pasado ejercicio, esta ratio ha bajado diez veces, por lo que, en el conjunto del año, la caída alcanza los 3,5 puntos porcentuales. Los activos dudosos del sistema suman 132.797 millones, tras reducirse un 22% en la tasa interanual.

LA BANCA INCORPORA CLÁUSULAS TIPOS CERO EN LAS NUEVAS HIPOTECAS

Cinco Días 17-2.

Al menos Liberbank (que incluye a Cajastur, CCM, Caja Cantabria y Caja Extremadura), CaixaBank y Oficina Directa han ido incorporando en sus préstamos esta limitación a la variabilidad del tipo de interés aplicable. Según uno de los contratos hipotecarios al que ha tenido acceso CincoDías, la cláusula se expresa así: “En el supuesto en el que la referencia pactada resultase para algún periodo semestral inferior a cero (0), se entenderá que, a efectos del cálculo del tipo de interés ordinario aplicable durante ese concreto periodo, la referencia es igual a cero (o)”. En este caso, la entidad no se cubre solo de un interés final negativo, sino que invalida para el cálculo un euríbor por debajo del 0%.

Otras entidades como Bankinter, Banco Popular, Santander e Ibercaja confirman que, por el momento, no han introducido ningún tipo de cláusula nueva en los préstamos hipotecarios. Con todo, fuentes del sector aseguran que, aunque no aparezca ninguna cláusula específica sobre tipos cero, se está trabajando en la redacción de los contratos para que “quede claro” que la deuda debe devolverse íntegramente, independientemente de la evolución de los tipos de interés.

EL ICO

Ex.19-2.

Santander, líder en créditos ICO con 3.266 millones en 2015: El instituto público prestó 9.671 millones a través de los bancos. Cataluña fue el principal destino de las líneas de financiación para pymes. Santander, Sabadell y BBVA acapararon en 2015 el 83% de la financiación canalizada vía ICO, el cual redujo el año pasado su financiación al calor de la recuperación del crédito privado.

EN BUSCA DE FINANCIACIÓN ALTERNATIVA

Editorial de Expansión 20-2.

Si algo ha demostrado la crisis es que depender 100% de las entidades para lograr los recursos necesarios con los que emprender nuevos proyectos no es lo más aconsejable. Es por eso que diversificar las fuentes de financiación se ha vuelto tan importante. En ese sentido, existen fondos de deuda, que aplican tipos de interés muy elevados, pero, a su vez, también más flexibilidad en los plazos o en los covenants (garantías que exige la banca). Eso sí, hay que diferenciar bien entre aquellos fondos oportunistas que se dedican a comprar activos con grandes descuentos y conseguir rentabilidades de doble dígito, es decir, lo que se conoce como fondos buitre, de aquellos otros vehículos que pertenecen al direct lending y que, aunque no a cualquier precio, buscan apoyar realmente los proyectos de expansión internacional de las compañías. El Gobierno ha tenido mucho que decir en este sentido, con soluciones como el FOND-ICO Global o el Mercado Alternativo de Renta Fija (MARF). Todo esto viene muy bien porque, aunque ya se recupera la economía y, por ende, el crédito, el próximo ejercicio tampoco se prevé un boom por parte de la banca.