SANTANDER, CAIXABANK Y SABADELL COLOCAN DEUDA POR 5.000 MILLONES
Por A. Stumpf. Ex.1-9-22.
De repente y tras la sequía, llegó un alud. Santander, CaixaBank y Sabadell acudieron ayer al mercado de deuda para captar hasta 5.000 millones de euros en un día anómalo de enorme actividad enmarcado en un año en el que el ritmo de emisiones está siendo tremendamente pausado.Las tres entidades españolas se encontraron con otros 12 emisores en una de las jornadas más activas que se recuerdan en el mercado de renta fija europeo. Santander,por volumen, fue el más destacado. El banco presidido por Ana Botín apeló a los inversores para colocar 3.500 millones de euros en cédulas hipotecarias, la mayor emisión de este tipo realizada por la entidad española y una colocación récord en el año a nivel europeo. Santander optó por estructurar su operación en dos tramos: 2.250 millones de euros con vencimiento a cinco años y un interés del 2,47% y 1.250 millones con vencimiento a 10 años y un interés del 2,84%. Entre los dos tramos, el banco logró captar una demanda de 6.000 millones, lo que permitió rebajar el coste de los títulos respecto al interés inicial planteado. Por su parte, CaixaBank acudió al mercado con un bono verde. El formato elegido, por primera vez para un bono verde del banco, fue la deuda sénior preferente, un tipo de título que sí que computa (aunque sólo hasta cierto límite) para el colchón anticrisis que exigen los supervisores europeos. CaixaBank se decantó por emitir su deuda con vencimiento a siete años y logró fijar el interés en el 3,86%, 155 puntos básicos sobre el midswap, la referencia que permite comparar las colocaciones denominadas en euros. La emisión de ayer captó una demanda de más de 1.400 millones que permitió rebajar la rentabilidad ofrecida en 20 puntos básicos con la participación de más de 80 inversores institucionales diferentes. Por último, Sabadellcolocó 500 millones en deuda sénior no preferente, un tipo de bono con una capacidad de absorción de pérdidas mayor. Para ello, optó por un vencimiento a cuatro años, aunque con opción de amortizar anticipadamente a los tres, y pagará una rentabilidad del 5,45%, es decir, 325 puntos básicos sobre el midswap. La demanda fue notable, hasta alcanzar los 800 millones. SANTANDER, CAIXABANK, BBVA Y SABADELL BLINDAN SU DEUDA. EL SECTOR FINANCIERO HACE ACOPIO por Inés Abril. Ex.3-9-22. La banca española emite más bonos en ocho meses que en 2021 al completo, con la entidad cántabra como principal impulsora. Las entidades colocan 30.000 millones frente a los 29.770 millones de 2021. Santander ha emitido 18.250 millones y cubre sus necesidades para todo el año. LOS SEIS GRANDES BANCOS, EN FORMA PARA SORTEAR EL FRENAZO ECONÓMICO. Ex. 5-9-22.La banca española va a navegar estos meses en un entorno de incertidumbre si se cumplen los pronósticos de fuerte desaceleración económica. Las consecuencias serán una contracción del crédito, un aumento de la morosidad y una bajada de los ingresos por venta de productos. Además, a eso hay que sumar las altas inversiones que exige cada año la digitalización y los llamados costes regulatorios. Sin embargo, los consultores financieros están convencidos de que la repreciación de las carteras hipotecarias y de los créditos en general gracias a las subidas de tipos neutralizarán parte de ese efecto. De hecho, el consenso de analistas de Bloomberg vaticina resultados récord este año tanto para Santander como para BBVA.